Какая доходность рынка сша выраженного в индексе s p 500 за последние 100 лет

Обновлено: 18.09.2024

S&P 500: что это и зачем

Немного истории

Современная Standard and Poor’s Corporation специализируется на анализе политической, финансовой и отраслевой информации, а знаменитый S&P 500 Stock Composite Index (англ.) в привычном нам виде был предложен рынку в марте 1957 года. Изначально в составе индекса были акции 425 промышленных, 15 железнодорожных и 60 энергетических компаний; в 70-х были добавлены акции технологического и финансового сектора.

Первый паевой фонд, зарабатывающий на курсе SP500, был предложен для инвестиций The Vanguard Group в 1976-ом, а путь на биржу открыла Чикагская CME: в апреле 1982 года появились фьючерсы, а в июле 1983-го – опционы. В 2005 году композитный индекс S&P 500 перешел на публичное размещение и расчет капитализации.

Связанные и дополнительные активы

Кроме основного, аналитики также выделяют в семействе показателей дополнительные индексы:

Иногда эти два индекса фигурируют в отчетах как общий показатель S&P1500.

С 1982 года на CME предлагается расчетный фьючерсный контракт с тиккером SP ($250xS&P500), и его мини (E-mini или ES) и микро (Micro E-mini или MES) варианты на S&P 500 Index. Так что в реальном времени операции с популярным индексным активом доступны трейдерам с любым размером капитала. Опционная площадка CBOE предлагает варранты на S&P 500, а также фонд ETFs, обратный ETFs и мобилизованный ETF.

Предлагаются рассчитанный онлайн курс отраслевых показателей, так как основном индексе учитываются активы из 11 секторов, 24 групп, 67 отраслей и 156 подотраслей экономики. Например, S&P 500 Energy (SPNY) – энергетика или S&P Global Agribusiness Index – агропромышленный сектор. Аналогично рассчитываются и региональные показатели, например, S&P Latin America (SPLAC).

Есть индексы с учетом дивидендов (по выплате): S&P Total Return (с учетом реинвестиций) и S&P Net Total Return (с реинвестициями после уплаты налогов). Наиболее точно отслеживает динамику основного показателя SPD- фонд S&P500, который с 1993 года торгуется на NYSE под тикером SPY.

Общая рыночная капитализация SP500 составляет $30.5 трлн. (на 31/08/2020), 5 крупнейших компаний удерживают 23% всего объема, а первая десятка − 29%.

Как рассчитывается цена и выбираются компании

Используется метод взвешивания рыночной капитализации, то значение индекса рассчитывается путем суммирования рыночной капитализации всех акций из списка, а делитель выбирается эмпирически и на текущий момент оставляет примерно $8,9 млрд. Примерно так:

P_i – цена акции; N_i – количество акций в публичном обращении; Divisor – делитель.

Показатель Divisor вводится для согласованности цен. Участники могут акции делить, выводить из обращения или эмитировать новые, делить или объединять капитал, создавать или ликвидировать филиалы, но делитель в формуле расчета гарантирует, что цена акции в составе общего показателя остается неизменной.

Акции участников с большей капитализацией сильнее влияют на значение и, как результат, на динамику индекса. Если компания удаляется из списка, то делитель корректируется так, чтобы значение S&P500 оставалось постоянным.

Список компаний определяет специальный комитет аналитиков и экономистов Standard & Poor’s, состав индекса может корректироваться до 50 раз в год. Критерии отбора также периодически меняются. На текущий момент от кандидата требуется минимальная рыночная капитализация $6,1 млрд. и дневной биржевой оборот не менее 250 тыс. акций.

Как торговать индексом

Напомним, что это, прежде всего, эффективный инструмент фундаментального анализа. Чем активнее бычий тренд на графике S&P 500 Index, тем позитивнее инвестиционный климат США и тем лучше для доллара. Для тех, кто не работает на фондовом рынке, в виде CFD с минимальными спредами этот актив сегодня предлагает любой Форекс-брокер. Такой актив позволяет оперировать дробными лотами, получать котировки круглосуточно и открывать покупку/продажу без прямого выхода на биржу.

Расчетный фьючерс SP торгуется в период работы Чикагской биржи CME с 18:00 до 17:00 следующего дня по восточному времени (ЕТ), перерыв в торговле длится ежедневно с 09:15 до 16:30 (ET), так что не забывайте адаптироваться под свой часовой пояс.

Ликвидность индекса очень высокая, так что стандартная среднедневная волатильность US500 умеренная, 1-5%, но на спекуляциях этот диапазон может расширяться в несколько раз. Торгуем исключительно на среднесрочных трендовых стратегиях или на коррекции с ведущими активами.

Фундаментально курс S&P 500 зависит от множества факторов экономической и политической ситуации – и в США, и в мире, а также макростатистики и монетарной политики США.

Основное рыночное значение S&P 500 – среднерочное хеджирование рисков, прежде всего, потерь от снижения доллара из-за спекуляций сырьевыми активами. Индекс активно реагирует на политику, но, как минимум, на следующий день после события, но потом достаточно быстро восстанавливается. Так что идеи спекуляций на S&P 500 могут себе позволить только люди с крупными капиталами, причем не на Форекс-площадках, а на фондовых. На среднесроке в виде CFD его можно купить как обычный актив (особенно на корреляциях), правда, стоимость пункта непривычно мелкая, зато волатильность высокая.

Обычные трейдеры используют Standard &Poor’s 500 для оценки рыночных настроений: расстановка торговых объемов (покупатели/продавцы) на фондовом рынке показывает, кто в текущий момент сильнее и можно вовремя скорректировать свои действия на валютном рынке.

Всем привет! С вами снова Дмитрий Костин, и мы продолжим с вами заниматься инвестированием в ценные бумаги. А именно, я хотел бы рассказать вам про список самых лучших ETF фондов для российского инвестора в 2020 году, основываясь на статистике и собственном опыте. Готовы? Тогда поехали!

ETF-фонды

Если вы не возражаете, я не буду распинаться о том, что такое ETF-фонды или биржевые ПИФы. Об этом я подробнее рассказывал в одной из своих предыдущих статей. Скажу лишь вкратце, что покупая ETF, вы покупаете как бы сборник долей акций или облигаций. Преимуществом инвестирования в такой фонд является то, что вам не нужны огромные деньги для этого. То есть. Акция Microsoft и Apple стоят в сумме более 500 долларов. Но вы можете купить один фонд, куда будут входить акции самых крупных американских IT-компаний, в том числе и Microsoft с Apple. Но один такой фонд обойдется вам менее чем 10000 рублей (на момент написания статьи).

Более, того многие ETF показали постоянный рост за несколько лет, что хоть и не на 100%, но все равно снижает риск. Да и вообще, такие вложения называются ленивыми или пассивными, так как вы можете вложиться в индексные фонды и забыть про них на некоторое время. Также, топовый инвестор Уоррен Баффет завещал своей жене, чтобы после его смерти она вложила 90% его состояния в индексный фонд S&P500, куда входят акции более чем 500 самых крупных американских компаний.

Ну что же, а теперь давайте перейдем непосредственно к теме статьи.

Лучшие ETF фонды

Ну что же, давайте теперь пройдемся по самим фондам. Напомню, что в данной статье мы касаемся лишь ETF. То есть, никаких биржевых ПИФов здесь не будет. Но для начала давайте посмотрим, какие ETF в принципе можно купить на рынке на сегодняшний момент.

FXIT — Это наверное мой любимый фонд. Он же, кстати, самый дорогой. В данный фонд входят акции крупнейших IT-компаний. Несмотря на то, что покупаем на московской бирже мы его за рубли, он полностью прикреплен к доллару и зависит от него. В сентябре 2019 года фонд стоил 5000 рублей. Год спустя его стоимость выросла аж на 4000 рублей. А это, извините меня, почти 78% прибыли. В моем портфеле есть такие ETF, и на данный момент они ведут себя лучше всего, ведь благодаря им я неплохо увеличил свой капитал.

FXUS — Данный фонд представляет из себя сборник акций крупнейших американских компаний. Лакомый кусочек для инвестора. В него входят те же самые акции, что и в знаменитый индекс S&P500, а также другие крупные компании. Судя по статистике, фонд также находится в постоянном росте. Год назад один лот стоил 3400 рублей. Сегодня его стоимость значится 4800 рублей. То есть, годовая доходность составила в районе 40%. Очень крутой результат для ценных бумаг. Я также держу их в своеем инвестиционном портфеле. FXUS торгуется в рублях, но привязан к доллару.

FXGD — В данный фонд входят не акции, а золото. Данный фонд является защитным активом, но и он за последнее время растет в цене. Год назад данный актив стоил 660 рублей, а сегодня уже 1000. То есть, за год стоимость выросла на одну треть, а точнее на 50%. Отличный результат за год.

FXRU — Еврооблигации российских корпораций. Как мы знаем, покупка облигаций является консервативным инвестированием, поэтому и инвестирование в облигационные фонды также будет являться низкорисковым и низкодоходным. Год назад его стоимость составляла 782 рубля за лот, а сегодня 974 рубля. То есть годовая прибыль составила 23,5%. Конечно, меньше, чем вышеуказанные, но тем не менее вполне себе неплохо, особенно если учесть, что привязан данный фонд также к вечнозеленым долларам.

FXMM — краткосрочные казначейские векселя США с рублевым хэджем. Если вы посмотрите на график, то увидите, как гладко и ровно он растет постоянно вверх. Только не обольщайтесь сильно. Данный инструмент является консервативным и много прибыль вам не принесет. За последний год фонд принес всего 5,2% годовых. Но тем не менее, фонд можно использовать как инструмент для сохранения денег от инфляции.

FXRB — Еврооблигации российских корпораций. Как вы поняли, здесь высокого дохода также не стоит ждать, но он хотя бы довольно стабилен и также плавно идет вверх. За последний год стоимость фонда увеличилась на 7,5%. По крайней мере, это выгоднее банковского депозита, да и от инфляции спасет с меньшими с наименьшими рисками.

FXRL — Акции российских компаний. Довольно неплохой фонд, но не самый прибыльный. Тем не менее, за год с учетом пандемии он принес 9% прибыли.

FXCN — Акции крупнейших китайских компаний. Китайцы тоже не дремлют, да и фонд у них вполне неплохой получился. За последний год данный ETF увеличилсвою стоимость на 61,7%. Отличный результат, да и сам фонд привязан к доллару.

FXDE — Акции крупнейших немецких компаний. Это первый фонд, который привязан к евро, а не к доллару или рублю. По хорошему счету он не сильно растет в цене (плюс-минус), но за последний год все же решил дать немного роста. Конкретно, цена фонда увеличилась за год на 31%. Довольно хороший результат, да еще и привязан к Евро.

Примерно такой список я накидал для вас, так как считаю, что именно эти ETF фонды являются самыми лучшими в плане доходности и рисков для российского инвестора. Конечно, многие со мной не согласятся, но у инвесторов в принципе редко бывает одинаковое мнение.

Биржевые ПИФы

Помимо ETF хотелось бы рассмотреть некоторые биржевые ПИФы, которые выполняют по сути ту же самую функцию, и которые я считаю самыми лучшими для инвестирования.

Сбербанк S&P500 (SBSP) - фонд, который повторяет индекс S&P500, который можно купить на Московской бирже. Конечно, у большинства брокеров вы его не найдет. Но Сбербанк и Тинькофф инвестиции им располагают. Я себе периодически докупаю, тем более, что по статистике он всегда растет. Все таки крупнейшие американские компании. За год такой фонд принес более 34%.

Альфа-Капитал Технологии (AKNX). Данный фонд чем-то похож на FXIT, о котором я говорил в самом начале. Но здесь мы видим фонд, состоящий из всего 100 акций крупнейших IT компаний США, но стоит гораздо дешевле. Торгуется данный фонд в долларах, и за 1 год цена на него поднялась аж на 66,7%. Весомый доход для ценных бумаг.

VTBB — ВТБ корпоративные облигации. Довольно интересный консервативный фонд, который повторяет по составу фонд корпоративных облигацийМосковской биржи. За последний год доходность фонда составила более 10%, что вполне неплохо для облигаций.

Куда лучше вкладываться?

Конечно, многие из вас спросят, в какие фонды лучше вкладывать деньги российскому инвестору. Но я вам скажу, что нет однозначного ответа. Фонды хороши тем, что здесь как раз не надо ждать точки входа, следить за каждой компанией. Можете просто посмотреть статистику и вы будете примерно знать как ведет себя тот или иной фонд. Да и в принципе, вы сами можете прикинуть, что Apple, Microsoft, Intel так и будут продолжать свою деятельность, выпуская новые востребованные продукты. Американский рынок IT всегда будет расти (мое личное мнение), поэтому в него стоит вкладываться. Конкретно речь идет от таких фондах как FXIT, AKNX и TECH. Самый лучший и проверенный — это конечно же FXIT, но и вход там сейчас не дешевый. Поэтому, если вы не стеснены в средствах, то можете взять его в долгосрок, а если стеснены, то возьмите что подешевле. Но это лишь мои мысли, а не призыв к действию.

Также подумайте над акциями американских компаний, а конкретно о фондах FXUS и SBSP. Ну и золото можете использовать как защитный актив, которы, кстати, еще и растет в неплохом темпе. В общем, смотрите и выбирайте.

Что касается брокера, то для я бы рекомендовал Тинькофф Инвестиции . Особенно данный брокер идеален для новичка. Интерфейс интуитивно понятен и очень удобно совершать покупки как в рублях, так и в долларах. Я пользуюсь услугами нескольких брокеров, и Тинькофф мне понравился больше всего.

Ну а вообще, если вы хотите научиться грамотному инвестированию и правильно составить инвестиционный портфель, я рекомендовал бы посетить улетный и в то же время бесплатный марафон Федора Сидорова . Это реально очень крутой мастер-класс, рассчитанный на новичков. Я благодарю судьбу за то, что попал на этот тренинг и за 2 года вышел на очень приличный плюс. Теперь продолжаю улучшать результаты.

Ну а на этом у меня все. Обязательно подписывайтесь на мой паблик в ВК и на мой канал на ютубе. Там я разоблачаю различного рода мошенников и аферистов. Жду вас снова на своем блоге. Пока-пока!

Особенности ETF S&P 500

ETF S&P 500 — фонд, состоящий из акций 500 крупнейших компаний США.

Перед тем как принимать решение о покупке AKSP ETF, нужно тщательно изучить все его особенности.

Инфраструктура бПИФа

Инвестиционная стратегия

Доходность фонда

Получение прибыли с ETF AKSP напрямую зависит от доходности самого индекса. На начало февраля 2021 г. она за последние полгода составила +16,39%. На краткосрочном инвестиционном горизонте ожидается 9,3% годовых.

Динамика котировок AKSP

Впервые этот фонд появился на рынке 12 апреля 2019 г. С тех пор котировка цен на пай ETF показывает стабильный рост.

Динамика котировок AKSP показывает стабильный рост.

Отрицательная динамика была отображена в период начала пандемии. Рекордно низкая цена пая бПИФа была зафиксирована 23 марта 2020 г. и составляла -21,93% от первоначальной цены. Однако этот ETF быстро справился с кризисом. На февраль 2021 г. текущая стоимость пая составляет +30,55% от стоимости при запуске.

Цель инвестиций

Основной целью таких инвестиций является вложение капитала в акции крупнейших компаний США через ETF-посредника. Доходность бПИФа напрямую зависит от динамики цен активов предприятий, торгуемых на рынке Соединенных Штатов Америки.

Состав индекса S&P 500

S&P 500 — старейший индекс американского фондового рынка. Он был запущен еще в 1957 г. аналитическим агентством Standart and Poor’s и с того времени регулярно обновляется и корректируется.

Идеология этого индекса заключается в том, чтобы охватить все ведущие области экономики и увеличить диверсификацию. Самой большой сферой является IT, после нее идет здравоохранение и финансовый сектор.

Индекс представляет собой корзину из 500 крупнейших по капитализации компаний США, среди которых такие организации, как Apple, Amazon, American Airlines, Boeing, Hasbro, Intel и др.

Инвестирование в активы, связанные с этим индексом, может принести хорошую доходность, поскольку из года в год американский рынок растет, как и объем торгов в сумме.

Условия инвестирования бПИФа S&P500

Валюта торгов

ETF AKSP торгует в долларах. Это является дополнительной защитой актива от девальвации рубля. При росте курса валюты инвестор может получить дополнительную прибыль. На начало февраля стоимость одного пая составляет 13,42 USD.

Доллар является валютой торгов.

Комиссия по фонду напрямую зависит от показателя СЧА — суммы чистых активов на одну акцию.

При инвестировании в AKSP вкладчику необходимо выплачивать следующие проценты:

вознаграждение депозитарию, регистратору, аудитору и бирже в размере 0,21% от СЧА;
вознаграждение управляющей компании — 0,69% от СЧА;
расходы на управление ETF — до 0,5% от СЧА.

По итогу инвестор выплачивает минимальный размер комиссии 1,4% в год от суммы чистых активов на один пай.

Это намного меньше, чем в паевых инвестиционных фондах, но больше, чем в аналоговых ETF других управляющих компаний.

Уплата налогов

При покупке в AKSP вкладчик выплачивает НДФЛ в размере 13% от прибыли с роста цены пая по сравнению с моментом сделки.

Например, инвестор приобрел пай по цене 80 руб. Через год он продал его за 100 руб. Соответственно, он обязан выплатить налог 13% с 20 руб. (разницей между ценой приобретения и реализации). Налог нужно выплачивать с дополнительного дохода при валютной переоценке — изменении курса доллара по отношению к рублю.

Вкладчик выплачивает НДФЛ в размере 13%.

При владении активом больше 3 лет можно воспользоваться льготами:

получение налогового вычета до 3 млн руб. с каждого года владения;
отсутствие выплат НДФЛ с роста паев.

Данный бПИФ можно приобретать на ИИС (индивидуальный инвестиционный счет), который также позволяет получать налоговый вычет и не платить 13%.

Преимущества и недостатки: стоит ли инвестировать

К достоинствам AKSP относятся:

высокая диверсификация индекса;
инвестирование в валюту как способ получения дополнительного дохода и защиты актива от девальвации рубля;
стабильный рост доходности и цены актива;
высокая ликвидность ETF;
доступность приобретения на ИИС;
возможность получения налогового вычета и льгот;
низкие комиссии по сравнению с другими бПИФами.

К недостаткам относятся:

комиссия выше, чем у аналоговых управляющих компаний;
можно вложиться в фонд напрямую, а не через бПИФ;
отсутствие дивидендных выплат.

Нужно самостоятельно анализировать актив перед тем, как принимать решение о покупке. AKSP может не подойти вкладчикам с краткосрочной стратегией инвестирования и трейдерам.

Как приобрести бПИФ

Отзывы инвесторов и трейдеров

Петр, 42 года, Санкт-Петербург:

Я являюсь долгосрочным инвестором. БПИФ AKSP ETF на базе индекса S&P 500 стал для меня находкой. Инвестирование такого типа позволило мне вкладывать деньги в активы американских компаний. При этом я получил диверсифицированный портфель акций намного дешевле, чем если бы я собирал его сам.

Аделина, 36 лет, Ялуторовск:

БПИФ AKSP обладает как преимуществами, так и недостатками. Эта инвестиция может помочь диверсифицировать портфель и снизить его риски от падения рубля и неблагоприятных тенденций рынка. Однако из-за высокой комиссии более выгодно купить акции фонда у другой российской управляющей компании. Если у вас есть доступ к американскому рынку, то можно купить активы на индекс 500 крупнейших американских компаний напрямую у iShares, которые также входят в бПИФ AKSP ETF.

В этом году рынок акций США вырос более чем на четверть по индексу S&P500. Как видят будущее американского фондового рынка в ближайшие 12 месяцев аналитики Уолл-стрит?

В конце каждого года крупнейшие инвестиционные компании оценивают перспективы рынков и дают прогнозы по основным фондовым индексам. Индекс S&P500, который включает акции крупнейших американских компаний из различных секторов экономики, в 2021 году вырос на 26% — c 3756 до 4668 пунктов. В этом году индекс много раз обновлял исторические максимумы, последний из которых был зафиксирован на уровне 4743,83 пункта на торгах 22 ноября.

Диапазон оценок аналитиков Уолл-стрит по индексу S&P500 на конец 2022 года, собранный Refinitiv, составляет от 4029 до 5300 пунктов. Часть экспертов считает, что текущие оценки фондового рынка США завышены, и ждут падения индикатора в 2022 году, однако многие аналитики Уолл-стрит настроены оптимистично и прогнозируют новые рекорды:

В банке JPMorgan Chase прогнозируют рост на американском рынке акций в следующем году. Аналитики ожидают подъема индекса S&P500 до 5050 пунктов, потенциал роста от текущих уровней составляет около 8%. Эксперты считают, что в 2022 году можно ожидать окончания пандемии коронавируса и полного восстановления мировой экономики, то есть возврата к нормальным экономическим и рыночным условиям, которые были до вспышки COVID-19.

Рост на рынке акций продолжится, хотя и будет более умеренным по сравнению с 2021 годом, полагают в JPMorgan Chase. Индексы вырастут благодаря более сильному, чем сейчас ожидается, увеличению прибыли компаний, ослаблению шоков предложения и улучшению ситуации вокруг Китая — в частности, снижению рисков, связанных с мерами регулирования различных секторов в стране.

Главный стратег Goldman Sachs Дэвид Костин ожидает, что к концу 2022 года индекс S&P 500 поднимется до 5100 пунктов, то есть еще примерно на 9%, благодаря продолжающемуся росту корпоративных доходов. Ожидаемое повышение ставок ФРС в следующем году будет ограничивать потенциал роста рынка.

В Morgan Stanley ожидают, что индекс S&P500 снизится до 4400 пунктов в течение следующих 12 месяцев. Главный стратег по акциям Morgan Stanley Майк Уилсон предупредил, что замедление роста экономики и сворачивание экономических стимулов ФРС могут оказать давление на оценку акций. Аналитики Morgan Stanley рекомендовали инвесторам в 2022 году держаться подальше от акций и облигаций США и вместо этого искать более высокую доходность на рынках Европы и Японии.

Как выбрать надежную брокерскую компанию для торговли на фондовом рынке

Если вы примите во внимание эти сведения, то сможете выбрать брокера, которому можно доверять

Высокий спрос на токены и виртуальную землю Cadalabs после обновления до версии V2

Продажа токенов CALA открыта для всех желающих, вы можете стать держателями токенов!

Читайте также: